Phillip Portföy Serbest (Döviz) Fon

Phillip Portföy’ün bu serbest döviz fonu, son bir yılda %24,2’lik **nominal** getiri sunmuş; ancak enflasyonu arındırdığımızda reel kayıp %-5,7 seviyesinde, yani alım gücü korunamamış. Portföyün %80’i “diğer” kaleminde toplanmış, %20’lik kurumsal borçlanma aracı ise getiriye sınırlı katkı sağlamış; bu kompozisyon, fonun döviz bazlı duruşunu teyit ediyor. Risk tarafında Sharpe oranının -3,86 gibi derin negatifte olması, düşük volatiliteye (%3,7) rağmen getirinin riski karşılamadığını gösteriyor; maksimum düşüşün %-3,1 ile sınırlı kalması ise görece sakin bir seyir izlendiğine işaret ediyor. 0,76 milyar ₺’lik büyüklüğüyle orta ölçekli bir fon; bu da yatırımcı tabanının niş ama istikrarlı olduğunu düşündürüyor.