İstanbul Portföy Onüçüncü Serbest (TL) Fon

İstanbul Portföy’ün bu serbest fonu, son bir yılda nominal %132,4 getiriyle öne çıkıyor; enflasyonu arındırdığımızda bile %76,8’lik reel kazanç, dönemin en başarılı performanslarından biri olarak dikkat çekiyor. Portföyün %58’i hisse senedinde, kalanı nakitte tutulmuş; bu kompozisyon, serbest kategorisindeki esnek yönetim anlayışıyla tutarlı ama agresif bir duruş sergiliyor. Ancak risk tarafına baktığımızda Sharpe oranının -5,52 gibi derin bir negatifte olması ve volatilitenin %11,4’te kalması, getirideki bu sıçramanın oldukça dalgalı bir patikadan geçtiğini gösteriyor. Fonun toplam büyüklüğünün sıfıra yakın seyretmesi ise bu yüksek performansa rağmen kurumsal talebin henüz bu fona yönelmediğini, dolayısıyla yatırımcı tabanının oldukça niş kaldığını ortaya koyuyor.