Azimut Portföy Esin Serbest (Döviz) Özel Fon

Azimut Portföy Esin Serbest Fon, son bir yılda %24,7’lik nominal getiriyle dikkat çekiyor; ancak reel bazda %-5,2 ile enflasyon karşısında erime söz konusu, bu ayrımı göz ardı etmemek lazım. Portföyün %86’sı kurumsal tahvillerde, geri kalanı eurobond ve nakitte; bu yapı, serbest fon kategorisinde görece muhafazakar bir duruş sergiliyor. Risk tarafında Sharpe oranının -5,67 gibi derin negatifte olması ve %1,9’luk düşük volatilite, getirinin risk primiyle açıklanamayacağını gösteriyor; yani düşük oynaklıkla elde edilen bu getiri, istatistiksel olarak zayıf bir performans öyküsü çiziyor. 1,5 milyar ₺’lik büyüklüğüyle orta ölçekli bir fon; bu da kurumsal yatırımcı ilgisinin olduğunu ama geniş kitlelere henüz ulaşmadığını işaret ediyor.