Ak Portföy Beşinci Serbest Fon

Ak Portföy Beşinci Serbest Fon, son bir yılda %35,7’lik nominal getiriyle dikkat çekiyor; ancak enflasyonu arındırdığımızda reel getiri %3,0 seviyesinde kalıyor, yani asıl sınav enflasyon karşısında verilmiş. Portföyün %91’i devlet tahvilinde toplanmış, bu da fonun serbest şemsiye kategorisinde bile muhafazakâr bir duruş sergilediğini gösteriyor. Risk tarafında ise %7,7’lik volatilite ve -0,83’lük Sharpe oranı, getirinin taşıdığı riski tam olarak telafi edemediğini ima ediyor; maksimum kayıp %4,8 ile sınırlı kalsa da bu denge görece zayıf. Fonun 0,63 milyar ₺’lik büyüklüğü, orta ölçekli bir yatırımcı tabanına işaret ediyor; ne devasa bir talep ne de tamamen niş bir konum söz konusu.